Différents types de SCPI sont actuellement ouverts à la souscription sur des plateformes digitales. Plus précisément, elles sont classées en 4 catégories bien distinctes :
Les SCPI de bureaux investissent essentiellement sur le marché de l’immobilier tertiaire. En général, leur patrimoine se compose de bureaux et de locaux d’activité. Le taux de rendement des SCPI de bureau ressort à 4,12 % au 3T 2021. Pour rappel, il s’établissait à 4,04 % pour l’exercice 2020.
Les SCPI à prépondérance commerce détiennent majoritairement des murs de commerces, des locaux commerciaux et des « retails park » ou parcs d’activités commerciales. Elles ont enregistré un rendement moyen à 4,16 % au 3T 2021. Les SCPI commerces terminent l’année 2020 avec un taux de rendement de 4,67 %.
Une SCPI classée dans la catégorie « spécialisée » se positionne exclusivement sur un secteur précis. Les SCPI spécialisées ne se valent pas. Les SCPI de santé et éducation ainsi que les SCPI logistiques sont sortis grand vainqueur de la crise de 2020. Malheureusement, ce n’est pas le cas des SCPI d’hôtellerie.
Les SCPI dites « diversifiées » s’intéressent à différentes typologies d’actifs immobiliers comme les bureaux, commerces, logistiques, résidences gérées, etc. Elles restent les meilleures en termes de rentabilité et de performance. La preuve, elles ont enregistré un rendement moyen de 4,86 % au 3T 2021, contre 4,82 % en 2020.
L’investissement en SCPI de rendement regroupent plusieurs avantages :
Il n’existe pas de formule pour déterminer le rendement d’une SCPI. De plus, il n’y a pas de calculs à faire. Il suffit de consulter le dernier bulletin d’information de la SCPI pour connaître son taux de distribution sur valeur de marché (DVM).
Il correspond tout simplement au rendement annuel de la SCPI. Par souci de transparence envers leurs associés, les sociétés de gestion publient toujours le montant des dividendes distribués à la fin de chaque trimestre.
Une SCPI de rendement ne vise qu’un seul objectif : développer son patrimoine immobilier. Afin d’y parvenir, elle récolte des fonds auprès des épargnants et des investisseurs institutionnels. Ils sont ensuite utilisés à bon escient pour acquérir des immeubles correspondant aux critères fixés par la SCPI. Les loyers sont reversés aux porteurs de parts sous forme de dividendes trimestriels.
Il existe en effet une différence notable entre ces deux notions. Le rendement comprend uniquement les revenus générés par la SCPI. À la différence, la rentabilité combine les revenus dégagés ainsi que le potentiel de revalorisation des parts et la plus-value obtenue à la revente. Dans tous les cas, les chiffres calculés sont exprimés en pourcentage.
Oui, c’est tout à fait faisable. En revanche, en cédant ses parts trop tôt, l’épargnant ne génèrera pas de gains. Les sociétés de gestion de portefeuille de SCPI recommandent souvent une durée de détention de 8 ans (au minimum). D’ailleurs, leurs associés peuvent conserver leurs parts pendant 10 ans, s’ils le souhaitent.
OUI, il est tout à fait possible d’investir dans une SCPI en souscrivant un crédit immobilier. Il y a néanmoins des conditions spécifiques à remplir. Malheureusement, cette option reste inaccessible aux personnes ayant un taux d’endettement supérieur à 35 %. Les autres peuvent ainsi bénéficier de l’effet de levier du crédit.
Il s’avère avantageux de placer son argent dans une SCPI de rendement. Les revenus générés par son placement viennent renforcer le pouvoir d’achat du contribuable. Il convient de souligner que le rendement moyen des SCPI oscille entre 4 % et 10,40 %. C’est largement supérieur aux rendements du Livret A (0,50 %) et de l’assurance-vie (1,30 %).